I推理从训练走向落地，企业级SSD成了存储刚需，把原厂NAND Flash出货量一路托高。但原厂对NAND产能扩张相当克制，新增产能结构性倾斜给DRAM/HBM，导致NAND新增有限。2026年二季度，在AI需求拉动下全球NAND仍存在供给缺口，原厂牢牢握着议价权，产品均价（ASP）大涨，且涨幅明显跑赢出货量。量价共振，二季度六大原厂NAND销售收入环比全线增长。
一张图看懂：六大原厂座次重排
据CFM闪存市场统计，2026年二季度全球NAND Flash市场规模环比大增73.1%，达到767.76亿美元。六大原厂排位如下——• 三星：NAND ASP环比涨67%–69%，bit出货量创历史新高，销售收入环比+65.7%，份额27.5%，稳居第一；• SK海力士：企业级SSD营收环比翻番、321层产品持续放量，销售收入环比+89.1%，份额18.5%，排名第二；• 长江存储：受益国产替代与性价比优势，在国产厂商中渗透扩大，销售收入环比+69.1%，份额15.0%，跃居第三；• 铠侠：ASP上行、BiCS8产能占比破50%，销售收入环比+73.5%，份额14.4%，第四；• 美光：bit仅中个位数增长但ASP环比大涨80%+，销售收入环比+99.0%，份额13.0%，升至第五；• 闪迪：QLC产品开始出货确认收入，销售收入环比+50.7%，份额11.7%，第六。
最大黑马：长江存储凭什么冲到第三？
长江存储的份额跃升，核心有两个支点：一是国产替代趋势下，国内整机与模组厂对其颗粒的采用范围持续扩大；二是产品性价比在下行周期里更吃香。对国内采购方而言，这意味着主流SSD、eMMC/UFS等物料的国产可选面更宽，但也意味着原厂直供与渠道锁量要更早排期。
价格还会涨吗？Q3采购怎么看
进入三季度，消费类需求依旧疲软，AI对企业级产品的需求仍是原厂收入主支柱。北美与国内出现分化：北美AI算力红利持续释放、采购旺盛；国内受CSP自研盘深化与服务器供应链齐套性扰动，动能相对放缓。原厂会继续把有限产能向服务器市场和北美客户倾斜。短期看，卖方主导、价格高位上行的格局还没反转，Q3 NAND销售收入大概率延续增长。
给采购的一句话提醒：Q3不是砍单时机，反而是和原厂/总代谈长协、锁份额的关键窗口。把“国产替代”从口号变成可落地的BOM备选，才是这一轮上行周期里真正的护城河。